Риск “ловушки ликвидности” В периоды рыночных стрессов даже обычно ликвидные инструменты могут внезапно стать неликвидными. Во время мартовского коллапса 2020 года даже рынок US Treasuries — традиционно самый ликвидный в мире — временно потерял значительную часть ликвидности, что привело к беспрецедентному расширению спредов. Я попросил его обратить внимание на средний дневной объем торгов — всего a hundred and twenty,000 акций. “Это же почти 70% дневного объема! Вы не сможете войти без радикального движения цены”, — объяснил я.
📌 Как Работают Пулы Ликвидности?
Впрофессиональных торговых терминалах, данные заявки можно наблюдать винструменте, так называемом «стакан торговых заявок», в просторечие «стаканцен», или просто «стакан». В нём можно отследить степень ликвидности, путёмнаблюдения, когда много сделок и при этом спред минимальный, значит ликвидностьданного актива высокая. Соответственно, если стакан цен «разряжен», и при этомспред аномально расширен, значит, ликвидность снизилась. Существует множество типов торговых стратегий, которые в основном основаны либо на технических, либо на фундаментальных факторах. Объединяет стратегии то, что все они опираются на количественную информацию, которая может быть проверена на точность.
Недооценка фактора ликвидности может привести к серьезным последствиям. Morgan за 2024 год, до 22% убытков розничных трейдеров связаны с проскальзыванием цен из-за неправильной оценки ликвидности рынка. Начинающий трейдер Михаил пришел ко мне с “идеальной” стратегией для дневной торговли на акциях второго эшелона.
Возможность масштабирования По мере роста капитала высоколиквидные рынки позволяют увеличивать размер позиций без существенного влияния на рынок. Психологический комфорт Торговля на высоколиквидных рынках снижает стресс, особенно во время фиксации убытков. Знание, что вы можете быстро закрыть позицию без дополнительных потерь, позволяет принимать более рациональные решения. На высоколиквидных рынках ордера исполняются практически мгновенно. По данным Nasdaq, среднее время исполнения рыночного ордера в 2025 году составляет около 0.07 секунды.
Если интересующихся покупателей мало, вам, вероятно, придётся значительно снизить цену, чтобы совершить сделку. С другой стороны, акции Apple можно продать практически мгновенно миллионами долларов без существенного влияния на рыночную цену — пример высоколиквидного актива. Затем можно определиться с брокером, выбрав наиболее подходящего с точки зрения надежности и комиссионных расходов, установить и изучить ПО брокера, организовать рабочее пространство. Поскольку трейдинг часто требует незамедлительной реакции на изменение котировок, то для работы, очевидно, понадобится высокоскоростное подключение к интернету. Трейдеры в основной массе разделяются на две категории — профессиональных и частных (независимых) участников торгов. Профессиональные трейдеры, как правило, обладают профильным образованием, знаниями и опытом, лицензируются регуляторами и являются действующими сотрудниками финансовых организаций, т.
Что Такое Ликвидность Акций, Для Чего Ее Оценивать И Зачем Инвестору Надо Это Знать
– К такой категории активов относятсяденежная масса, банковские вклады, ETF фонды, акции, облигации, фьючерсы ивалюта. Как вы уже догадались, уважаемые коллеги, все эти активы относятся кфинансовым рынкам и рынкам ценных бумаг в целом. Давайте подробнее остановимсяна интересующей нас категории ликвидности, то есть на трейдинге. Ликвидность от происходящего латинского слова liquidus, означает жидкий или перетекающий. Данный термин используется в таких секторах как, экономика, банковская сфера, предприятия (фирмы), денежный оборот, недвижимость, ценные бумаги и финансовые рынки в целом.
Так же сто́ит помнить, что ликвидность финансовых инструментов, это важнейший фактор для быстрого конвертирования своих вложений в денежное выражение при неудачных инвестициях. Даже людям, далёким от правильно эффективного капиталовложения, желательно разбираться в таком термине, как ликвидность. Для того чтобы иметь представления о судьбе своих кровных при инвестициях в чужие руки «профессионалов». – Данный принцип совершения сделокформирует торговую ликвидность соответственно.
Чем Криптовалютный Рынок Отличается От Фондового?
Впрочем, следующий разбор совершения сделок, относится и ковсем https://www.xcritical.com/ остальным торговым площадкам. – К этой категории относятся активы, которые для их реализации требуют времени чуть меньше, от недели до нескольких месяцев. Активы, типа производства чего-либо на заказ, тоже можно с«натяжкой» отнести к этой категории, но всё же, с приоритетом на среднеликвиднуюкатегорию активов. – К такой категории относятся активы, которые требуют достаточно продолжительное время для реализации, и высочайшую себестоимость.
Кроме того, стратегия должна периодически пересматриваться и корректироваться по мере изменения рыночных условий и/или индивидуальных целей. Например, спред компании А равен zero разработка crm системы,12 рубля, а спред компании Б — 2,5 рубля. Если оценивать в денежных единицах, то ликвидность компании Б кажется ниже, чем компании А.
- Пул ликвидности — это резервы криптовалют, заблокированные в смарт-контракте, которые обеспечивают ликвидность для торговли на DEX и других DeFi-протоколах.
- На основе данных можно выбирать между торговлей в лонг и шорт.
- В первую очередь, ликвидность отражает заинтересованность рыночных игроков – как в абсолютном количестве трейдеров, так и в общих торговых объемах на единицу времени.
- Тем не менее опытные трейдеры с убедительной историей результативных сделок могут претендовать и на 95% в доходе от операций.
- Значит, можно начинать использовать в торговле показатели волатильности, импульсов и другое.
Начинающим стоит сосредоточиться на качестве анализа, а не на количестве инструментов. Успех приходит не от поиска идеального индикатора, а от дисциплины, управления рисками и способности адаптироваться к меняющимся рыночным условиям. Они позволяют понять, насколько участники поддерживают движение тренда. Если движение идет при высоких объемах — это признак уверенности рынка. В первую очередь это скользящие средние — 20-, 50- и 200-дневные. Они показывают динамику рынка на разных интервалах и помогают оценить общее что такое ликвидность в крипте направление движения цены.